Länge sedan bloggen uppdaterades men inte länge sedan det hänt något i portföljen. Volvo och Peab har sålts och fått ge plats åt American Realty Capital Properties (ARCP). ARCP har tagits in i huvudsak på grund av deras höga direktavkastning och tron på att den kommande avknoppningen ska kunna dra fram lite dolda värden i ljuset. Volvo såldes på grund av branschen, dom sliter med sina marginaler och Gardell är förbannad. Även om företagets image ligger mig varmt om hjärtat är 3-4% yoc samt dåliga nyckeltal(verkstadsbolag) inget för mig. Jag är dock nöjd med ca 20% avkastning på tre år. Peab anser jag för högt värderad på en allmänt högt värderad börs, jag gillar inte spännande aktier. Peab såldes med ca 35% vinst på drygt ett år. För tillfället ser portföljen ut som följande.
Inser nu att jag har 43% bank/finans(!) och jag sitter och drömmer om en krasch så att jag får köpa svenska banker för ören och ingenting... Fast skulle bankaktierna krascha skulle jag mer än gärna ställa mig på köplistan.
Har hittills en total yoc på 6% om man räknar utan spiltan. Det är svårt att får upp yoc:en när man ständigt köper nya aktier och kanske köper aktier som direktavkastar 5-6%. Nu är målet att köpa spiltan tills vidare. Graham vill ju att man åtminstone ska ha 30% räntor...
Ser ni något som ser köpvärt ut idag?
